מדד MSCI All Country World (ACWI) הוא מדד אקוויטי עולמי המודד את ביצועי המניות בשווקים המפותחים ובשווקים המתפתחים הן השווקים המתעוררים "שווקים מתעוררים" הוא מונח המתייחס לכלכלה שחווה צמיחה כלכלית ניכרת ומחזיקה בכמה אך לא כל המאפיינים של א. עד סוף 2019 הוא מכסה יותר מ -3,000 מניות ברחבי העולם. זהו מדד משוקלל לפי שווי שוק שפותח על ידי MSCI Inc., חברה פיננסית אמריקאית הנסחרת בבורסה.
איור 1: הקצאת שוק אינדקס של MSCI ACWI
בנוסף ל- ACWI, MSCI מפרסמת גם מדדים רבים אחרים המכסים אזורים ומגזרים שונים. מדד EAFE (אירופה, אוסטרליה והמזרח הרחוק) ומדד מדינות GCC (המועצה לשיתוף פעולה במפרץ) הם חלק מהמדדים של MSCI.
סיכום
- מדד MSCI All Country World (ACWI) מודד את ביצועי ההון של יותר מ -3,000 מניות משווקים מפותחים ומתפתחים.
- MSCI ACWI יכול לשמש אמת מידה להערכת הביצועים של תיק מניות עולמי.
- כמה תעודות סל עוקבות אחר הביצועים של ה- MSCI ACWI, המאפשרת למשקיעים להשקיע ברחבי העולם בעלויות נמוכות.
הבנת מדד MSCI All Country World (ACWI)
מדד ה- MSCI All Country World מכסה את המניות הגדולות והבינוניות מ -23 שווקים מפותחים ו -26 שווקים מתפתחים ב -11 סקטורים. הוא כולל את השווקים המהווים הן את מדד MSCI העולמי והן את מדד השוק המתפתח של MSCI. לפיכך, MSCI מספק תצפית מקיפה יותר על שוק המניות העולמי בכללותו, מה שהופך את המדד לאחד ממדדי המניות העולמיים הנפוצים ביותר.
ה- MSCI ACWI מורכב מכ- 85% משווי השוק הצף החופשי שווי השוק (שווי השוק) הוא שווי השוק העדכני ביותר של מניות החברה. שווי השוק שווה למחיר המניה הנוכחי מוכפל במספר המניות המצטיינות. קהילת המשקיעים משתמשת לעתים קרובות בערך שווי השוק כדי לדרג חברות בכל השוק שהיא מכסה. הכיסוי הרחב והמתודולוגיה המתוכננת בקפידה תומכים באינדקס כדי לשקף את התנודות בין מגזרים, גדלים, סגנונות ואזורים גיאוגרפיים שונים.
מדד MSCI העולמי ומדד MSCI לשווקים מתעוררים
בדומה ל- MSCI ACWI, מדד MSCI העולמי הוא גם מדד מניות עולמי הכולל מניות במדינות ובמגזרים שונים. ההבדל העיקרי הוא שהמדד העולמי מתמקד בשווקים המפותחים. הוא מכסה יותר מ -1,600 מניות מ -23 מדינות ואזורים מפותחים, כמו אוסטרליה, קנדה, הונג קונג, פינלנד ויפן.
עם קורלציה נמוכה יחסית בין ביצועי השוק המתפתח לבין השוק המפותח, השקעה בשווי שוק המתהווה מספקת את היתרון של פיזור פיזור פיזור הוא טכניקה של הקצאת משאבי תיק או הון למגוון השקעות. מטרת הפיזור היא להפחית. הפסדים. בחלק מהשווקים המתעוררים יש פוטנציאל צמיחה גבוה, מכיוון שהמדינות מתפתחות במהירות.
אינדקס שווקים מתעוררים MSCI מודד את ביצועי המניות של השווקים המתעוררים בעולם. הוא מכסה יותר מ -1,100 מניות מ -26 מדינות, כולל סין, רוסיה, מקסיקו, דרום אפריקה, הודו וכמה מדינות מתפתחות אחרות. מדד MSCI לשווקים מתעוררים מורכב ברובו משווקי סין, קוריאה וטייוואן, בשקלול של 33%, 12% ו -11% בהתאמה.
שימוש במדד MSCI All Country World (ACWI)
השקעה גלובלית היא אחת השיטות היעילות בהן המשקיעים יכולים להשתמש כדי לגוון את התיקים שלהם. על ידי החזקת מספר מניות עם מתאם נמוך ביניהן באותו שוק, משקיעים יכולים להוריד את הסיכון הספציפי לפירמה (סיכון לא שיטתי), אך הסיכון השיטתי סיכון שיטתי סיכון שיטתי הוא החלק של הסיכון הכולל שנגרם על ידי גורמים שאינם בשליטה. של חברה או אדם ספציפי. סיכון שיטתי נגרם על ידי גורמים חיצוניים לארגון. כל ההשקעות או ניירות הערך כפופים לסיכון שיטתי ולכן מדובר בסיכון שאינו ניתן לפיזור. שְׂרִידִים.
קבלת חשיפה למניות זרות יכולה לגוון עוד יותר את התיקים ולהפחית את הסיכון השיטתי. לפיכך, משקיעים ומנהלי תיקים מחפשים הזדמנויות השקעה במדינות שונות. משתתפי השוק רואים ב- MSCI ACWI כלי חשוב להשקעה גלובלית.
MSCI ACWI משמש לעתים קרובות כמדד להערכת ביצועי תיק מניות גלובלי, במיוחד עבור השקעות פסיביות. מנהל תיקים יכול להשוות את התשואה והתנודתיות של התיק למדד. תשואה פעילה תשואה פעילה תשואה פעילה מתייחסת לרווחים או הפסדים מתיק שקשורים ישירות להחלטות שקיבל מנהל התיק. יכולת ההחזר הפעילה, יחס המידע ושגיאת המעקב הם חלק מהמדדים שניתן להשתמש בהם כדי להעריך את ביצועי התיק ביחס למידון שלו.
למרות יתרונות הגיוון של השקעה גלובלית, רכישת מניות ממדינות ומגזרים שונים עשויה להיות יקרה ומורכבת, במיוחד עבור משקיעים בודדים. זה הופך קרן הנסחרת בבורסה (ETF) לבחירה חיובית.
ה- iShares MSCI ACWI ETF (ACWI) עוקב אחר הביצועים של MSCI ACWI. היא מחזיקה בסביבות 2,200 מניות מתוך יותר מ -3,000 מניות מהמדד. משקיעים יכולים לקבל את תוצאת ההשקעה של ה- MSCI ACWI עם כמות הון קטנה ועלויות נמוכות על ידי החזקת תעודת סל של iShares.
משאבים נוספים
מימון מציע את הסמכת בנקאות ואשראי מוסמכת (CBCA) ™ הסמכת CBCA ™ הסמכת בנקאות ואשראי מוסמכת (CBCA) ™ הינה תקן עולמי לאנליסטים אשראי המכסה פיננסים, חשבונאות, ניתוח אשראי, ניתוח תזרים מזומנים, מידול אמנויות, הלוואה החזרים, ועוד. תוכנית הסמכה למי שמעוניין לקחת את הקריירה לשלב הבא. כדי להמשיך ללמוד ולקדם את הקריירה שלך, המשאבים הבאים יעזרו לך:
- מדד משוקללים באותיות רישיות מדד משוקללים באותיות רישיות המדד המשוקלל בהיוון (מדד משוקלל מכסה, CWI) הוא סוג של מדד שוק המניות בו כל מרכיב במדד משוקלל ביחס לשווי השוק הכולל שלו. במדד משוקלל היוון, חברות בעלות שווי שוק גדול יותר משפיעות על ערך המדד.
- יחס מידע יחס מידע יחס המידע מודד את התשואות המותאמות לסיכון של נכס פיננסי או תיק ביחס למידון מסוים. יחס זה נועד להראות תשואות עודפות ביחס למדד, כמו גם העקביות בייצור התשואות העודפות.
- שגיאת מעקב שגיאת מעקב שגיאה במעקב היא מדד לביצועים פיננסיים הקובעים את ההבדל בין תנודות התשואה של תיק השקעות לתנודות ההחזר של אמת מידה שנבחרה. תנודות ההחזר נמדדות בעיקר על ידי סטיות תקן.
- מדד התנודתיות (VIX) VIX בורסת האופציות של שיקגו (CBOE) יצרה את ה- VIX (מדד התנודתיות של CBOE) כדי למדוד את התנודתיות הצפויה למשך 30 יום בשוק המניות בארה"ב, המכונה לפעמים "מדד הפחד". ה- VIX מבוסס על מחירי האופציות במדד S&P 500