הרווח הוא הערך שנותר לאחר הוצאות החברה הוצאות הוצאה היא סוג של הוצאה הזורמת דרך דוח רווח והפסד ומנוכה מההכנסות כדי להגיע לרווח נקי. בשל עקרון הצבירה בחשבונאות, ההוצאות מוכרות כאשר הן נוצרות, לאו דווקא כשמשלמים להן. שולם. ניתן למצוא אותו בדוח רווח והפסד דוח רווח והפסד דוח רווח והפסד הוא אחד מדוחותיה הכספיים של החברה המציגים את הרווח וההפסד שלהם לאורך תקופה. הרווח או ההפסד נקבע על ידי לקיחת כל ההכנסות והפחתת כל ההוצאות מפעילות תפעולית ולא תפעולית. דוח זה הוא אחד משלושה דוחות המשמשים הן במימון תאגידי (כולל מודלים פיננסיים) והן בחשבונאות. .אם הערך שנשאר לאחר שנוכו הוצאות מההכנסות הוא חיובי, נאמר שלחברה יש רווח, ואם הערך שלילי, נאמר שיש לה הפסד (ראה: דוח רווח והפסד דוח רווח והפסד (רווח והפסד) דוח רווח והפסד (דוח רווח והפסד), או דוח רווח והפסד או דוח רווח והפסד, הוא דוח פיננסי המספק סיכום של הכנסות, הוצאות והרווחים / הפסדים של החברה בפרק זמן נתון. יכולת לייצר מכירות, לנהל הוצאות וליצור רווחים.). מונחים אחרים שמשמעותם אותו דבר הם רווחים והכנסות.או דוח רווח והפסד או דוח רווח והפסד, הוא דוח פיננסי המספק סיכום של הכנסות, הוצאות ורווחים / הפסדים של חברה בפרק זמן נתון. הצהרת P&L מראה את יכולתה של חברה לייצר מכירות, לנהל הוצאות וליצור רווחים. ). מונחים אחרים שמשמעותם אותו הדבר הם רווחים והכנסות.או דוח רווח והפסד או דוח רווח והפסד, הוא דוח פיננסי המספק סיכום של הכנסות, הוצאות ורווחים / הפסדים של חברה בפרק זמן נתון. הצהרת P&L מראה את יכולתה של חברה לייצר מכירות, לנהל הוצאות וליצור רווחים. ). מונחים אחרים שמשמעותם אותו הדבר הם רווחים והכנסות.
סוגי רווח
ישנם שלושה מדדי רווח נפוצים:
1. רווח גולמי
הרווח הגולמי הוא הערך שנותר לאחר עלות המכירה, או עלות הסחורה שנמכרה (COGS) עלות הסחורה שנמכרה (COGS) עלות הסחורה הנמכרת (COGS) מודדת את "העלות הישירה" שנוצרה בייצור של כל טובין או שירותים. . זה כולל עלות חומרית, עלות עבודה ישירה ותקורות ישירות למפעל, והיא פרופורציונלית ישירות להכנסות. ככל שההכנסות גדלות, נדרשים יותר משאבים לייצור הסחורה או השירות. COGS הופחת לעיתים קרובות מהכנסות ממכירות. זהו בדרך כלל סך המשנה הראשון בדוח רווח והפסד עבור מרבית העסקים.
2. רווח תפעולי
רווח תפעולי, הנקרא גם רווח לפני ריבית ומיסים (EBIT) מדריך EBIT EBIT מייצג רווח לפני ריבית ומיסים והוא אחד מסכומי המשנה האחרונים בדוח רווח והפסד לפני הרווח הנקי. EBIT מכונה לפעמים גם הכנסה תפעולית ונקרא זה מכיוון שהוא נמצא על ידי ניכוי כל הוצאות התפעול (עלויות ייצור ולא עלויות ייצור) מהכנסות ממכירות. , הוא הערך שנשאר לאחר שנוכו כל הוצאות התפעול מההכנסות. זהו בדרך כלל סך המשנה השני בדוח רווח והפסד.
דוגמאות להוצאות תפעול כוללות הוצאות מכירה, שיווק, פרסום, משכורות ושכר עבודה, הטבות לעובדים, פחת, שכר דירה, עמלות וכל עלות אחרת המתייחסת לפעילות השוטפת של העסק.
3. רווח נקי
רווח נקי (נקרא גם רווח נקי רווח נקי רווח נקי הוא פריט מרכזי, לא רק בדוח רווח והפסד, אלא בשלושת הדוחות הכספיים המרכזיים. אמנם הוא מגיע דרך דוח רווח והפסד, אך הרווח הנקי משמש גם בשניהם. המאזן ודוח תזרים המזומנים או הרווח הנקי) הוא הערך שנשאר לאחר שהנוכו מההכנסות כל ההוצאות, כולל ריבית ומסים. זהו הנתון הסופי שנמצא בתחתית דוח רווח והפסד.
נתון הרווח הנקי כולל הוצאות שאינן תפעוליות כגון ריבית ומיסים. ניתן לכנות זאת גם כהכנסה נטו.
דוגמה לרווח
להלן צילום מסך של הצהרת הפעולה של אמזון לשנת 2017 (דוח רווח והפסד) מקורס הדוגמנות הפיננסית המתקדמת של האוצר. כפי שאתה יכול לראות, לאמזון אין סכום המשנה להכנסה ברוטו, אך יש לה הכנסה תפעולית והכנסה נטו.
לשנת 2017, על ידי לקיחת מכירות נטו של 117.9 מיליארד דולר וחיסור הוצאות תפעול של 173.8 מיליארד דולר, תגיע לרווח התפעולי של 4.1 מיליארד דולר. ואז, כדי להגיע לשורה התחתונה, יש להפחית מסכום הריבית, המסים וכל הוצאות אחרות כדי להגיע לרווח הנקי של 3.0 מיליארד דולר.
כאמור, אין דרישה לקבל סכום-משנה של רווח גולמי, כמו במקרה של אמזון.
תזרים מזומנים לעומת רווח
תזרים מזומנים ורווח הם מדדים חשובים בעת הערכת ביצועי החברה, ולכל אחד מהם היתרונות והחסרונות שלו כמדד.
תזרים מזומנים מודד את הערך בפועל של מזומנים שמייצרת חברה, בעוד שההכנסה היא נתון חשבונאי המשתמש בעקרון הצבירה עקרון הצבירה עקרון הצבירה הוא מושג חשבונאי המחייב רישום של עסקאות בפרק הזמן בו הן מתרחשות, ללא קשר פרק הזמן בו מתקבלים תזרימי המזומנים בפועל מהעסקה. הרעיון העומד מאחורי עקרון הצבירה הוא שאירועים פיננסיים כוללים הכנסות תואמות.
מאפייני תזרים המזומנים:
- מראה את השינוי בפועל במזומן לאורך תקופת זמן
- משמש במודל פיננסי מהו דוגמנות פיננסית דוגמנות פיננסית מבוצעת ב- Excel כדי לחזות את הביצועים הכספיים של החברה. סקירה מהי דוגמנות פיננסית, כיצד ומדוע לבנות מודל. ושווי עסקי לחישוב הערך הפנימי ערך פנימי הערך הפנימי של עסק (או כל נייר ערך השקעה) הוא הערך הנוכחי של כל תזרימי המזומנים העתידיים הצפויים, מהוון בשיעור ההיוון הנכון. בשונה מצורות הערכה יחסית, המתייחסות לחברות דומות, הערכת שווי פנימית מסתכלת רק על הערך הגלום של עסק בפני עצמו. של משרד (עיין בקורסי האנליסטים הפיננסיים של האוצר למידע נוסף!)
- יכול להיות גושי ולא אחיד בהתאם למועד תזרימי המזומנים וההזרמות
מאפייני הרווח:
- מראה תמונה "חלקה" יותר של הוצאות החברה לאורך זמן
- משתמש בעקרונות חשבונאיים כגון הכרה בהכנסות עקרון הכרה בהכנסות עקרון הכרת ההכנסות מכתיב את התהליך והתזמון בו נרשמות הכנסות והוכרות כסעיף בדוחות הכספיים של החברה. תיאורטית, ישנן מספר נקודות זמן בהן חברות יכולות להכיר בהכנסות. , התאמה וצבירה
- כולל הוצאות שאינן במזומן כגון פחת שיטות פחת הסוגים הנפוצים ביותר של שיטות הפחת כוללים מאזן ישר, ירידה כפולה, יחידות ייצור וספרות שנים. ישנן נוסחאות שונות לחישוב פחת הנכס. הוצאות פחת משמשות בחשבונאות להקצאת העלות של נכס מוחשי לאורך חייו השימושיים. , ירידת ערך ופיצוי מבוסס מניות פיצוי מבוסס מניות פיצוי מבוסס מניות (נקרא גם פיצוי מבוסס מניות או פיצוי הון) הוא דרך לשלם לעובדים ולדירקטורים בחברה עם מניות בעלות בעסק. זה משמש בדרך כלל כדי להניע עובדים מעבר לפיצוי הקבוע שלהם על בסיס מזומן ולהתאם את האינטרסים שלהם לאלה של החברה.
למידע נוסף, עיין בקורסי ניתוח פיננסי השונים של האוצר.
משאבים נוספים
תודה שקראת מדריך זה להבנת מדדי ההכנסה השונים. מימון היא הספקית הרשמית של אישורי הדוגמנות וההערכה הפיננסית (FMVA) ® FMVA® הסמכה הצטרפו ל -350,600 סטודנטים + עובדים שעובדים בחברות כמו אמזון, JP מורגן ופרארי, שנועדו להפוך כל אחד לאנליסט פיננסי ברמה עולמית. למידע נוסף, משאבי מימון נוספים אלה יעזרו לך:
- שיטות פחת שיטות פחת הסוגים הנפוצים ביותר של שיטות פחת כוללים מאזן ישר, כפול בירידה, יחידות ייצור וספרות שנים. ישנן נוסחאות שונות לחישוב פחת הנכס. הוצאות פחת משמשות בחשבונאות להקצאת העלות של נכס מוחשי לאורך חייו השימושיים.
- עלויות קבועות ומשתנות עלויות קבועות ומשתנות היא דבר שניתן לסווג בכמה דרכים בהתאם לאופיו. אחת השיטות הפופולאריות ביותר היא סיווג לפי עלויות קבועות ועלויות משתנות. עלויות קבועות אינן משתנות עם עליות / ירידות ביחידות נפח הייצור, בעוד שהעלויות המשתנות תלויות אך ורק
- הקרנת פריטי שורה של דוח רווח מוקרן פריטי שורה של דוח רווח אנו דנים בשיטות השונות להקרנת פריטי רווח והפסד. הקרנת פריטי שורת דוח רווח והפסד מתחילה בהכנסות ממכירות, ואז בעלות
- הוצאות SG&A SG&A SG&A כוללות את כל הוצאות שאינן ייצור שנגרמו לחברה בתקופה מסוימת. זה כולל הוצאות כמו שכר דירה, פרסום, שיווק, הנהלת חשבונות, התדיינות משפטית, נסיעות, ארוחות, משכורות ניהול, בונוסים ועוד. לפעמים זה יכול לכלול גם הוצאות פחת