מערכת דירוג CAMELS - סקירה ודוגמה לחישוב

מערכת הדירוג של CAMELS פותחה בארצות הברית כמערכת דירוג פיקוח להערכת קריירות הבנקאות של בנק (Sell-Side). הבנקים, הידועים גם כ עוסקים או ביחד בשם Sell-Side, מציעים מגוון רחב של תפקידים כמו בנקאות השקעות. , מחקר מניות, מכירות ומסחר במצב הכללי. CAMELS הוא ראשי תיבות המייצגים את ששת הגורמים הנחשבים לדירוג. בניגוד ליחסים או דירוגים רגולטוריים אחרים, דירוג CAMELS אינו משוחרר לציבור. הוא משמש רק את ההנהלה העליונה כדי להבין ולווסת סיכונים אפשריים.

CAMELS איור עם חמישה כוכבים

רשויות הפיקוח משתמשות בציונים בסולם של 1 עד 5 כדי לדרג כל בנק. כוחו של ה- CAMEL טמון ביכולתו לזהות מוסדות פיננסיים שישרדו ואלה שייכשלו. הרעיון אומץ לראשונה בשנת 1979 על ידי המועצה לבחינת המוסדות הפיננסיים הפדרליים (FFIEC) בשם Uniform Institutions Rating System (UFIRS). מאוחר יותר שונה CAMELS כדי להוסיף רכיב שישי - רגישות - לראשי התיבות.

סיכום

  • מערכת הדירוג של CAMELS מעריכה את חוזקו של בנק באמצעות שש קטגוריות.
  • CAMELS הוא ראשי תיבות של הלימות הון, נכסים, יכולת ניהול, רווחים, נזילות, רגישות.
  • מערכת הדירוג היא בסולם של אחד עד חמש, כאשר אחת היא הדירוג הטוב ביותר וחמישה היא הדירוג הגרוע ביותר. (רק קחו בחשבון שדירוג נמוך יותר טוב יותר, מה שמעיד על בנק יציב יותר מבחינה כלכלית ופחות בסיכון.)

בשביל מה מייצג CAMELS?

ראשי התיבות של CAMELS הורחבו

המרכיבים של CAMELS הם:

  • (ג) הלימות אפטלית
  • (א) קבוצות
  • יכולת ניהול (M)
  • (ה) סיבובים
  • (נְזִילוּת
  • (רְגִישׁוּת

הלימות הון

הלימות הון מעריכה את עמידתו של מוסד בתקנות בדבר סכום עתודת ההון המינימלי. הרגולטורים קובעים את הדירוג על ידי הערכת מצב ההון של המוסד הפיננסי כיום ולאורך מספר שנים.

עמדת ההון העתידית צפויה להתבסס על תוכניותיו של המוסד לעתיד, כמו האם הם מתכננים להעניק דיבידנדים או לרכוש חברה אחרת. בוחן CAMELS יבחן גם ניתוח מגמות, הרכב ההון ונזילות ההון.

נכסים

קטגוריה זו מעריכה את איכות נכסי הבנק. איכות הנכס חשובה, מכיוון ששווי הנכסים יכול לרדת במהירות אם הם בסיכון גבוה. לדוגמא, הלוואות הן סוג של נכס שעלול להיפגע אם מונחים כסף ליחיד בסיכון גבוה.

הבוחן בוחן את מדיניות ההשקעה של הבנק ואת נוהלי ההלוואות לצד סיכוני אשראי כמו סיכון ריבית וסיכון נזילות. האיכות והמגמות של הנכסים העיקריים נחשבים. אם למוסד פיננסי יש מגמה של נכסים גדולים מאבדים ערך בגלל סיכון אשראי, הם יקבלו דירוג נמוך יותר.

יכולת ניהול

יכולת ניהול מודדת את יכולתו של צוות ההנהלה של המוסד לזהות ולהגיב למתח כלכלי. הקטגוריה תלויה באיכות האסטרטגיה העסקית של הבנק, בביצועים הכספיים ובבקרות הפנימיות. בתחום האסטרטגיה העסקית והביצועים הפיננסיים, בוחן CAMELS בוחן את תוכניות המוסד לשנים הקרובות. הוא כולל את קצב צבירת ההון, קצב הצמיחה וזיהוי הסיכונים העיקריים.

לבקרות פנימיות, הבחינה בודקת את יכולתו של המוסד לעקוב ולזהות סיכונים אפשריים. האזורים בבקרות הפנימיות כוללים מערכות מידע, תוכניות ביקורת ושמירת רשומות. מערכות מידע מבטיחות את שלמות מערכות המחשוב כדי להגן על המידע האישי של הלקוח. תוכניות ביקורת בודקות אם המדיניות של החברה מופעלת. לבסוף, ניהול רשומות צריך להיות בהתאם לעקרונות חשבונאיים תקינים ולכלול תיעוד להקלת הביקורות.

רווחים

הרווחים עוזרים להעריך את הכדאיות של המוסד לטווח הארוך. בנק זקוק להחזר הולם בכדי שיוכל להגדיל את פעילותו ולשמור על התחרותיות שלו. הבודק בוחן באופן ספציפי את יציבות הרווחים, החזר על נכסים (ROA) החזר על נכסים ונוסחת ROA נוסחת ROA. החזר על נכסים (ROA) הוא סוג של מדד החזר השקעה (ROI) המודד את רווחיות העסק ביחס לסך נכסיו. יחס זה מציין את ביצועי החברה על ידי השוואת הרווח (הרווח הנקי) שהיא מייצרת להון שהשקיעה בנכסים. , שולי ריבית נטו (NIM) וסיכוי רווחים עתידיים בתנאים כלכליים קשים. בעת הערכת הרווחים, רווחי הליבה הם החשובים ביותר.רווחי הליבה הם הרווחים לטווח הארוך והיציב של מוסד המושפע מהוצאות פריטים חד פעמיים.

נְזִילוּת

עבור בנקים, נזילות חשובה במיוחד, מכיוון שמחסור בהון נזיל יכול להוביל לניהול בנקאי בנק ריצה ריצה בנקאית מתרחשת כאשר לקוחות מושכים את כל כספם בו זמנית מחשבונות ההפקדה שלהם במוסד בנקאי מחשש שהבנק. קטגוריה זו של CAMELS בוחנת את סיכון הריבית ריבית סיכון ריבית היא הסבירות לירידת ערך הנכס כתוצאה מתנודות בלתי צפויות בריבית. סיכון הריבית קשור בעיקר לנכסים בעלי הכנסה קבועה (למשל אג"ח) ולא להשקעות במניות. וסיכון נזילות סיכונים עיקריים לבנקים סיכונים עיקריים לבנקים כוללים סיכון אשראי, תפעולי, שוק ונזילות. מכיוון שהבנקים חשופים למגוון סיכונים,יש להם תשתיות ניהול סיכונים בנויות היטב ונדרשים למלא אחר התקנות הממשלתיות. . שיעורי הריבית משפיעים על הרווחים ממגזר העסקים של הבנק בשווקי ההון. אם החשיפה לסיכון ריבית גדולה, שווי ההשקעה ותיק ההלוואות של המוסד יהיה תנודתי. סיכון נזילות מוגדר כסיכון של אי יכולת לענות על צורכי תזרים מזומנים בהווה או בעתיד מבלי להשפיע על הפעילות השוטפת.

רְגִישׁוּת

רגישות היא הקטגוריה האחרונה ומודדת את הרגישות של המוסד לסיכוני שוק. לדוגמא, ניתן לבצע הערכה על הלוואות בתחום האנרגיה, הלוואות רפואיות והלוואות חקלאיות. הרגישות משקפת את מידת ההשפעה של הרווחים על ידי שיעורי ריבית, שערי חליפין ומחירי סחורות, אשר כל אלה יכולים לבוא לידי ביטוי על ידי בטא ביתא. בטא (β) של נייר ערך השקעה (כלומר מניה) היא מדד לתנודתיות שלה תשואות יחסית לכל השוק. הוא משמש כמדד לסיכון ומהווה חלק בלתי נפרד ממודל תמחור נכסי ההון (CAPM). לחברה עם בטא גבוהה יותר יש סיכון גדול יותר וגם תשואות צפויות גדולות יותר. .

כיצד פועלת מערכת הדירוג של CAMELS?

לכל קטגוריה ניתן ציון מאחד לחמש. האחד הוא הציון הטוב ביותר ומציין שיטות ביצוע חזקות וניהול סיכונים במוסד. מצד שני, חמישה הם הדירוג הגרוע ביותר. זה מצביע על סבירות גבוהה לכישלון בנקאי ועל הצורך בפעולה מיידית לאישור המצב. אם מצבו הכספי הנוכחי של המוסד נופל בין 1 ל -5, זה נקרא דירוג מורכב.

  • סולם של 1 מרמז כי בנק מציג ביצועים חזקים, בריא ועומד בשיטות ניהול סיכונים.
  • משקל 2 פירושו שמוסד תקין מבחינה כלכלית עם חולשות בינוניות.
  • סולם של 3 מצביע על כך שהמוסד מציג דאגה פיקוחית בכמה ממדים.
  • סולם של 4 מצביע על כך שלמוסד יש נוהגים לא בריאים, ולכן הוא לא בטוח בגלל בעיות פיננסיות חמורות.
  • דירוג של 5 מראה כי מוסד אינו נשמע באופן בסיסי עם נוהלי ניהול סיכונים לקויים.

דירוג מספר גבוה יותר יעכב את יכולתו של בנק להתרחב באמצעות השקעה, מיזוגים או הוספת סניפים נוספים. כמו כן, המוסד עם דירוג ירוד יידרש לשלם יותר דמי ביטוח.

משאבים נוספים

תודה שקראת את המאמר של Finance על מערכת הדירוג CAMELS. כדי להמשיך ללמוד ולקדם את הקריירה שלך, משאבי האוצר הנוספים האלה יעזרו לך:

  • יחס הלימות הון יחס הלימות הון (CAR) יחס הלימות ההון קבע סטנדרטים לבנקים על ידי בחינת יכולתו של הבנק לשלם התחייבויות ולהגיב לסיכוני אשראי וסיכונים תפעוליים. לבנק שיש לו רכב טוב יש מספיק הון כדי לספוג הפסדים פוטנציאליים. לפיכך, יש לו פחות סיכון להיכנס לחדלות פירעון ולאבד את כספי המפקידים.
  • LIBOR LIBOR LIBOR, שהוא ראשי תיבות של שיעור ההצעה הבינבנקאית של לונדון, מתייחס לריבית שהבנקים בבריטניה גובים ממוסדות פיננסיים אחרים בגין הלוואה קצרת טווח שתבשיל ליום אחד עד 12 חודשים בעתיד. LIBOR משמש כבסיס ביצועים עבור ריביות קצרות טווח
  • באזל III באזל III הסכם באזל III הוא מכלול רפורמות פיננסיות שפותחה על ידי ועדת באזל לפיקוח על הבנקים (BCBS) במטרה לחזק
  • ניהול סיכונים ניהול סיכונים ניהול סיכונים כולל זיהוי, ניתוח ותגובה לגורמי סיכון המהווים חלק מחיי העסק. זה נעשה בדרך כלל עם